14 سبتمبر كيف احقق استثمار في شركات التطوير العقاري: 8 أنواع من الاستثمار العقاري
عندما يفكر معظم الناس كيف احقق استثمار في شركات التطوير العقاري، يتبادر إلى أذهانهم امتلاك عقار وتأجيره (أي أن تكون مالكًا ومؤجرًا).
لكن الحقيقة أن الاستثمار العقاري له عدة أشكال تختلف من حيث المخاطر، الأرباح، حجم المشاركة، والتمويل. وفي هذا المقال سنوضح 8 أنواع من الاستثمار في شركات التطوير العقاري وأحدث الاتجاهات العالمية للاستثمار في شركات التطوير العقاري
كيف احقق استثمار في شركات التطوير العقاري
عند التفكير في الاستثمار العقاري، فهناك 8 طرق للاستثمار في شركات التطوير العقاري:
1. الشراء والاحتفاظ (Buy & Hold)
- الأنسب لـ: المستثمرين الباحثين عن دخل إيجاري ثابت ونمو طويل الأمد في قيمة العقار.
- يقوم المستثمر بشراء عقار والاحتفاظ به لسنوات طويلة.
- يتيح هذا النوع من الاستثمار الاستفادة من:
- دخل الإيجار الشهري.
- ارتفاع قيمة العقار مع مرور الوقت.
المزايا:
- دخل ثابت مع المستأجرين الجيدين.
- إمكانية الاستعانة بشركات إدارة عقارات لتخفيف الأعباء.
- تراكم الثروة على المدى الطويل.
العيوب:
- العائد يعتمد على ظروف السوق.
- يتطلب مجهودًا في البداية (اختيار المستأجرين وإدارة العقار).
- مسؤولية الصيانة تقع على المالك.
2. شراء وتجديد وبيع العقارات (Fix & Flip)
- الأنسب لـ: الأشخاص المبدعين، أصحاب المهارات اليدوية، والمقاولين.
- يقوم المستثمر بشراء عقار بسعر منخفض، تجديده، ثم بيعه بسعر أعلى.
طرق شائعة:
- الإصلاح السريع وإعادة البيع: تحديثات سطحية مثل الطلاء أو تغيير الأرضيات.
- الشراء في مناطق نامية ثم البيع: شراء والاحتفاظ لفترة قصيرة قبل البيع بربح.
المزايا:
- أرباح سريعة نسبيًا.
- سيطرة أكبر على زيادة قيمة العقار.
- إمكانية تكرار العملية عدة مرات.
العيوب:
- تكاليف إضافية غير متوقعة.
- استثمار يتطلب جهدًا ووقتًا كبيرًا.
- يجمّد رأس المال لحين البيع.
3. العقارات الجاهزة للتأجير (Turnkey Properties)
- الأنسب لـ: المستثمرين الذين يرغبون بالاستثمار دون عناء الإدارة اليومية.
- العقار يكون مجددًا وجاهزًا للإيجار، وأحيانًا مؤجّر بالفعل عند شرائه.
المزايا:
- دخل فوري من الإيجار.
- إدارة شبه معدومة بفضل شركات الإدارة العقارية.
العيوب:
- تحكم محدود بالمستأجرين أو أسلوب الإدارة.
- يتطلب رأس مال أعلى عند الشراء.
4. صناديق الاستثمار العقاري (REITs) وصناديق التمويل العقاري
- الأنسب لـ: الأفراد التحليليين الراغبين بالاستثمار دون امتلاك عقار مباشر.
- يتم شراء أسهم في صناديق أو شركات تستثمر في العقارات (مشابهة لصناديق الأسهم).
المزايا:
- استثمار عقاري بدون امتلاك عقار فعلي.
- مبلغ دخول منخفض.
- إمكانية البيع والشراء بسهولة في البورصة.
العيوب:
- لا تمنحك سيطرة مباشرة.
- رسوم وتكاليف إدارية.
- لا تقدم مزايا ضريبية مثل تملك العقارات مباشرة.
5. استراتيجية BRRRR) الشراء – التجديد – الإيجار – إعادة التمويل – التكرار(
- الأنسب لـ: المستثمرين الراغبين ببناء محفظة إيجارية على المدى الطويل.
- تعتمد على شراء عقار منخفض القيمة، تجديده، تأجيره، ثم إعادة تمويله للحصول على سيولة لشراء عقار جديد.
المزايا:
- تكوين محفظة استثمارية بسرعة.
- بناء قيمة عقارية (Equity) مع كل عملية.
- مزايا ضريبية على العقارات المؤجرة.
العيوب:
- يتطلب رأس مال كبير ومجهود لإعادة التأهيل.
- مخاطر السوق والتنافسية عالية.
- يحتاج إدارة دقيقة للتجديد والتأجير.
6. التمويل الجماعي (Crowdfunding)
- الأنسب لـ: الأشخاص الذين يريدون استثمار مبالغ صغيرة عبر الإنترنت.
- يتم جمع الأموال من عدد كبير من المستثمرين لتمويل مشاريع عقارية.
المزايا:
- مصدر دخل سلبي (Dividends).
- يتيح الاستثمار في مشاريع كبيرة بمبالغ صغيرة.
العيوب:
- قد يكون استثمارًا طويل الأجل وغير سائل.
- يفرض رسومًا ولوائح صارمة.
7. الوساطة العقارية بالجملة (Wholesaling)
- الأنسب لـ: الأشخاص الذين يجيدون بناء العلاقات بين المشترين والبائعين.
- يقوم الوسيط بشراء عقد عقار بسعر منخفض ثم يبيعه لمستثمر آخر مقابل رسوم.
أنواع الوساطة:
- الأراضي: شراء أراضٍ غير مطوّرة وإعادة بيعها.
- سكنية: منازل، شقق، مجمعات صغيرة.
- تجارية: مكاتب، مولات، مبانٍ سكنية كبيرة.
المزايا:
- لا يتطلب رأس مال كبير.
- لا حاجة لإدارة عقارات.
- عوائد سريعة.
العيوب:
- هامش الربح قد يكون صغيرًا.
- دخل غير ثابت.
8. الملكية الجزئية (Fractional Ownership)
- الأنسب لـ: من يرغب في مشاركة التكاليف وتقليل المخاطر.
- يتيح لمجموعة من المستثمرين امتلاك حصص في عقار واحد، وتقاسم الأرباح والاستخدام.
أنواع الملكية الجزئية:
- حصص الأسهم (Equity shares): ملكية فعلية للعقار مع حصة من الأرباح والإيجارات.
- ملكية الاستخدام (Use-based): حق استخدام العقار لفترات محددة سنويًا.
- الملكية المجمعّة (Syndicated): تجميع أموال عدة مستثمرين لشراء عقارات كبيرة بإدارة احترافية.
المزايا:
- مشاركة التكاليف والنفقات.
- خفض قيمة الاستثمار المبدئي.
- دخل طويل الأمد وتوزيع الأرباح.
العيوب:
- محدودية التحكم بقرارات العقار.
- مشاركة الدخل مع باقي المالكين.
- تقسيم استخدام العقار.
أحدث الاتجاهات العالمية للاستثمار في شركات التطوير العقاري
يشهد الاستثمار في التطوير العقاري العالمي مرحلة تعافٍ، مدعومًا بتركيز المستثمرين على الأصول المستقرة مثل العقارات السكنية وقطاع اللوجستيات، إضافةً إلى الاهتمام المتزايد بالبنية التحتية الرقمية والأصول البديلة.
أبرز الاتجاهات العالمية
· قوة القطاعات المتخصصة:
-
- العقارات السكنية وقطاع الخدمات اللوجستية يحققان أداءً قويًا بفضل أساسيات الطلب المستقرة.
· صعود الأصول البديلة:
-
- زيادة الاستثمار في فئات جديدة مثل البنية التحتية الرقمية (مراكز البيانات).
· التنوع الجغرافي:
-
- آسيا تُعد وجهة واعدة للتنويع، حيث تقدم فرص دخول متنوعة للأسواق.
· الأثر التكنولوجي:
-
- الذكاء الاصطناعي وPropTech يعيدان تشكيل السوق من خلال تحسين إدارة المباني، وتوليد قيمة تتجاوز المساحة المادية، ودعم أهداف الاستدامة (ESG).
· أثر الاستدامة (ESG):
-
- المستثمرون الواعون بالمعايير البيئية والاجتماعية والحوكمة يرفعون الطلب على الأصول المستدامة، خاصة في قطاعي اللوجستيات والمكاتب.
كيف احقق استثمار في شركات التطوير العقاري: التحديات والمخاطر
· عدم اليقين الاقتصادي والجيوسياسي:
-
- تباطؤ الاقتصاد العالمي، التوترات التجارية، وعدم الاستقرار السياسي يضعون ضغوطًا على المستثمرين والمطورين.
· قيود العرض:
-
- ارتفاع تكاليف البناء، التضخم، وزيادة تكاليف التمويل تؤدي إلى تجميد بعض القرارات التطويرية وتراجع المعروض.
· زيادة حالات التعثر:
-
- مستويات التعثر المتزايدة تتيح فرصًا للمستثمرين الأقوياء ماليًا لشراء أصول بأسعار مخفضة.
كيف احقق استثمار في شركات التطوير العقاري: نظرة المستثمرين المستقبلية
- تحسن العوائد:
- توقعات بارتفاع عوائد الاستثمار العقاري عالميًا خلال الـ 12 شهرًا القادمة، مدعومة بدخل مستقر ونمو معتدل لرأس المال.
- إعادة تخصيص رؤوس الأموال:
- توجه متزايد نحو الأسواق الدولية باعتبارها الوجهة المفضلة لصفقات الاندماج والاستحواذ العقارية.
- رؤية طويلة الأمد:
- التركيز على الأساسيات طويلة المدى للأسواق، مع توزيع أكثر استراتيجية لرأس المال.
مجموعة عبد الرحمن المعيبد التميّز في التطوير العقاري السعودية
تأسست مجموعة عبد الرحمن المعيبّد قبل أكثر من عقدٍ من الزمن بهدف تحقيق نقلة نوعية في قطاع البناء والتطوير العقاري في المملكة العربية السعودية. انطلقت المجموعة باثنين من أهم الأهداف: توفير قيمة مضافَة حقيقية للمجتمعات المحلية وتقديم عوائد استثمارية مستدامة للمالكين والمستثمرين.
أبرز مشاريع شركات المعيبد من اكبر شركات التطوير العقاري في السعودية
104 شقة | الرياض | السليمانية يعد “بارك فيو ريزدينس” أحد أهم المشاريع الواعدة التي سعينا لتطويرها على أعلى درجات الاحترافية وأدق التفاصيل، فلا يقتصر “بارك فيو ريزدينس” في تميزه على المرافق الخاصة ووسائل الترفيه والرفاهية فحسب، بل كذلك بوجوده في قلب مدينة الرياض وبالقرب من أحد أضخم مشاريعها “حديقة الملك سلمان” التي ستكون نقطة تحول وانطلاق العاصمة نحو مدينة أكثر خضارًا وازدهار.
يمكنك الاطلاع على المشروع بالضغط على الرابط هنا.
فلتين متلاصقتين في مدينة الخبر بمخططات مرنة ومساحة بناء تصل إلى 500 م². يتميز بتصاميم متنوعة للواجهات وعزل كامل للوحدات السكنية. تشمل الفلل مساحات واساعة وحدائق خارجية. يمكنك الاطلاع على المشروع بالضغط على الرابط هنا.
مجمع سكني متكامل يضم شقق سكنية في مدينة الدمام بحي المتنزه. يضم المشروع ثلاث نماذج متنوعة من الشقق، حيث تختلف المساحات والمميزات لتلبية احتياجات جميع العائلات. يمكنك الاطلاع على المشروع بالضغط على الرابط هنا.
مشروع سكني متميز يضم تاون هاوس وفلل سكنية في مدين الرياض. وحدات مزودة بأحدث التقنيات تشمل ثلاث مساحات، مع حدائق ومساحات خضراء.
فلل تاون هاوس بتصاميم عصرية تناسب الأذواق الراقية.
نماذج من الفيلات في مدين الرياض بضاحية الجبيلة. مع تصميم مستلهم من الطابع السلماني بأسلوب عصري والتي تلائم كافة الأذواق وتختصر عليك الوقت في البحث عن فيلا تلبي تطلعاتك بالقرب من أهم معالم الرياض.
أكثر من مجرد مساكن، جمعنا المجمع السكني المتكامل بتصميم معاصر، استخدمنا أجود المواد وحرصنا على اختيار أفضل الموردين لبناء بيئة تجعل من تجربة العيش مختلفة ومميزة.
لماذا مجموعة عبد الرحمن المعيبد في تطوير العقارات؟
- فريق من الخبراء في التصميم، الهندسة، وإدارة المشاريع.
- التزام بالاستدامة البيئية واستخدام تقنيات بناء صديقة للبيئة.
- خبرة في تطوير مختلف المشاريع (سكنية، تجارية، إدارية).
- شراكات مع شركات عالمية لضمان تطبيق أفضل الممارسات.
الأسئلة الشائعة
1. ما هو أفضل نوع من الاستثمار العقاري؟
لا توجد إجابة قاطعة على هذا السؤال، لأن ذلك يعتمد كليًا على تفضيلاتك. كما ترى، لكل نوع من استراتيجيات الاستثمار العقاري إيجابيات وسلبيات. المهم هو تحديد أهدافك قصيرة وطويلة المدى للدخول في عالم الاستثمار، وإيجاد طريقة تتوافق مع تلك الأهداف.
2. ما هو أكثر أنواع العقارات ربحية؟
جميع الاستثمارات العقارية لديها القدرة على أن تكون الأكثر ربحية، لكن بعضها يستغرق وقتًا أطول من غيره ليصبح مربحًا. على سبيل المثال، يمكن أن تحقق مشاريع الإصلاح والبيع السريع ربحًا في غضون بضعة أشهر، بينما تستغرق العقارات ذات الملكية الجزئية المقسمة بين عدة مستثمرين وقتًا أطول لتحقيق عائد استثماري.
3. ما هي الأنواع الأربعة الرئيسية للعقارات؟
الأنواع الرئيسية الأربعة للعقارات هي:
- السكنية: منازل فردية ومتعددة العائلات، ومنازل التاون هاوس، والشقق السكنية.
- التجارية: المباني التجارية (مكاتب، عيادات طبية، متاجر، إلخ) والمباني متعددة الاستخدامات (سكنية وتجارية).
- الأراضي: الأراضي المقسمة، والأراضي المليئة بالبناء، والأراضي الخام.
- الصناعية: المستودعات، ومنشآت التصنيع، ومحطات الشاحنات، إلخ.